01定義：保留され、後で返還されるお金
掛け目が100%未満の契約では、債権額の一部が買取対象から外れます。この外れた部分が留保金です。
債権額100万円・掛け目80%なら、留保金は20万円。売掛先がきちんと支払ったことが確認された後に、この20万円が返還されます。
編集部なぜ留保するのか請求額と実際の入金額がずれることがあるためです。値引き、相殺、一部未入金——こうした差額を吸収する緩衝材として機能します。
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02返還の条件とタイミング
返還の条件は契約によりますが、実務上は次のような整理になります。
| 状況 | 留保金の扱い |
|---|
| 売掛先が全額を期日どおり支払った | 全額返還 |
| 値引き等で入金額が減った | 差額を控除して返還 |
| 売掛先が支払わなかった | 契約による。ノンリコースなら返還されるのが筋 |
| 取引が途中で終了した | 契約の終了条項による。要確認 |
3行目が重要です。償還請求権のないノンリコース契約であれば、売掛先の未払いリスクはファクタリング会社が負います。にもかかわらず留保金が返らない契約になっていないか、条項を確認してください。
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03会計上の扱い
留保金は、返還される予定のお金なので資産として帳簿に残ります。未収入金として計上し、返還されたときに消し込みます。
| 時点 | 借方 | 貸方 |
|---|
| 初回入金時 | 普通預金 720,000
売上債権売却損 80,000
未収入金 200,000 | 未収入金 1,000,000 |
| 留保金の返還時 | 普通預金 200,000 | 未収入金 200,000 |
これを費用に落としてしまうと、返ってくるはずのお金が帳簿から消えます。残高として見えていないと、返還されていないことにも気づけません。
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04管理しておくこと
- 現在いくら留保されているか（会社別・案件別）
- それぞれの返還予定日
- 予定日を過ぎているものがないか
継続して利用していると、留保金が常に積み上がった状態になります。月300万円・掛け目80%で回していれば、常時60万円前後が保留されている計算です。これは事実上の運転資金の拘束です。
返還が滞りやすいのは、取引を終了する局面です。乗り換えや解約の際は、留保金の残高と返還条件を先に確認してください。
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※本記事は一般的な情報提供を目的としたものであり、個別の契約・料率を保証するものではありません。手数料等の目安は一般に公表されている水準を参考にしており、実際の条件は売掛先の信用・債権額・支払いサイト等により変動します。本文中のモデルケース・試算は仕組みを説明するための例であり、特定の企業・取引を示すものではありません。